«КУА» без КУА: що приховує справа Анни Коваленко та «Коваленко Про Інвест»

Матеріал підготовлено на основі офіційного попередження НКЦПФР від 7 серпня 2026 року та перевірки відкритих реєстрів. Станом на 8 серпня 2026 року.

Коротко про суть

7 серпня 2026 року Національна комісія з цінних паперів та фондового ринку (НКЦПФР) офіційно застерегла громадян від співпраці з Анною Коваленко та структурою, яка називає себе ПП «КУА «КОВАЛЕНКО ПРО ІНВЕСТ». Регулятор зафіксував зростання кількості звернень і скарг громадян та заявив, що ані ця особа, ані структура не мають жодних ліцензій, дозволів чи погоджень Комісії й не мають права надавати інвестиційні, фінансові або брокерські послуги в Україні.

Перевірка відкритих джерел підтверджує автентичність попередження й дозволяє показати, як влаштована схема — і чому вже сама назва структури є червоним прапорцем.

Що каже регулятор

Згідно з офіційним повідомленням на сайті НКЦПФР (nssmc.gov.ua), суть претензій до Анни Коваленко зводиться до кількох пунктів.

Позиціонування. Особа представляється як «ліцензований трейдер» та інвестиційний консультант і залучає кошти громадян під приводом інвестування, проте зобов’язань із повернення фінансових активів не виконує.

Канал залучення. Активність ведеться через низку Telegram-каналів, де поширюється інформація про нібито професійний статус. Для введення клієнтів в оману демонструються фотографії документів, схожих на ліцензії, — начебто виданих «Міжнародними Брокерськими Комісіями» чи іншими іноземними регуляторами, яких насправді не існує.

Офіційна позиція Комісії. НКЦПФР прямо заявляє: ані Анна Коваленко особисто, ані «КУА «КОВАЛЕНКО ПРО ІНВЕСТ» не отримували жодних ліцензій, дозволів чи погоджень і не мають права надавати інвестиційні, фінансові чи брокерські послуги на території України.

Попередження підхопили профільні фінансові ЗМІ — зокрема «Фінансовий клуб», який опублікував матеріал того ж дня з посиланням на першоджерело.

Головна знахідка: «КУА», якої немає в жодному реєстрі

Найпоказовіше в цій історії — сама назва структури.

Абревіатура «КУА» означає «компанія з управління активами». Це не маркетингове слово, а юридично визначений статус. В Україні діяльність КУА — ліцензований вид професійної діяльності на ринках капіталу. Щоб легально називатися КУА, компанія повинна:

• бути зареєстрованою юридичною особою у формі, передбаченій законом;
• отримати окрему ліцензію НКЦПФР на діяльність з управління активами інституційних інвесторів (адміністративний збір — 3 000 грн, строк розгляду — три місяці);
• відповідати вимогам щодо приміщення, персоналу, сертифікованих фахівців, програмно-технічного забезпечення та внутрішніх документів.

НКЦПФР веде відкритий реєстр компаній з управління активами, доступний на офіційному сайті. За наявними даними ринку, в Україні працює близько 286 ліцензованих КУА, які управляють активами інститутів спільного інвестування, недержавних пенсійних фондів і страхових компаній. Кожну з них можна перевірити за кілька хвилин.

Перевірка відкритих реєстрів (ЄДР, агрегатори на кшталт Opendatabot / Clarity Project, реєстр КУА НКЦПФР) не виявляє юридичної особи з назвою «КУА «Коваленко Про Інвест». Тобто структура використовує захищену абревіатуру професійного учасника ринку, не маючи за собою ані ліцензії, ані, судячи з усього, самої зареєстрованої юрособи відповідного профілю. Це не «компанія, що втратила ліцензію» — це імітація статусу з самого початку.

Анатомія схеми: типові маркери

Справа Коваленко — майже підручниковий приклад т. зв. «фінансового шахрайства з інвестиційним ухилом». Її елементи повторюють десятки схожих проєктів, про які НКЦПФР попереджає системно.

1. Титул «ліцензований трейдер». В українському правовому полі поняття «ліцензований трейдер» як індивідуальний статус фізособи не існує. Ліцензії видаються юридичним особам — професійним учасникам ринку. Особа, яка називає себе «ліцензованим трейдером», найчастіше грає на тому, що пересічний клієнт не знає цієї різниці.

2. Фейкові «міжнародні регулятори». Демонстрація «ліцензій» від неіснуючих «Міжнародних Брокерських Комісій» — класичний прийом. Назви звучать солідно, але за ними немає жодного реального наглядового органу. Справжні іноземні регулятори (SEC у США, FCA у Британії, BaFin у Німеччині тощо) ведуть публічні реєстри, які легко перевірити.

3. Telegram як єдиний канал. Легальні учасники ринку мають офіційні сайти, юридичну адресу, звітність, ідентифікаційні дані. Комунікація виключно через закриті або напівзакриті Telegram-канали, де неможливо перевірити ані особу, ані документи, — типова ознака ризику.

4. «Гроші заходять, гроші не виходять». Ключова скарга — невиконання зобов’язань із повернення коштів. Це відрізняє інвестиційне шахрайство від просто ризикованої інвестиції: тут проблема не в ринкових збитках, а в тому, що активи фізично не повертають.

Контекст: це частина ширшої хвилі

Справа Коваленко — не поодинокий епізод, а ланка в системній роботі регулятора проти сумнівних інвестпроєктів, яка помітно активізувалася влітку 2026 року. Лише за кілька днів довкола цього попередження:

• 6 серпня 2026 — НКЦПФР попередила про три нові сумнівні проєкти: Comfortrade, Broox та Aura Capital Invest, які позиціонують себе як торговельні та інвестиційні брокери з доступом до валют, криптовалют і акцій.
• Раніше Комісія попереджала про інші ризикові проєкти, наголошуючи, що інвестування через незареєстровані та неліцензовані платформи позбавляє громадян юридичного захисту: у разі втрати коштів регулятор не має важелів впливу.

Спільний знаменник усіх цих кейсів — обіцянка «високого доходу» та «швидкого результату» в поєднанні з відсутністю ліцензії й реальної юридичної особи, яку можна притягнути до відповідальності.

Як не стати жертвою: практичні кроки

Рекомендації регулятора, доповнені логікою перевірки:

1. Перевіряйте ліцензію на сайті НКЦПФР. Усі легальні учасники ринків капіталу внесені до відкритих реєстрів на nssmc.gov.ua. Перевірка займає кілька хвилин.
2. Не довіряйте «міжнародним ліцензіям» на фото. Фотографія документа нічого не підтверджує. Справжні регулятори мають публічні онлайн-реєстри — шукайте компанію там, а не на скріншоті.
3. Насторожтеся, якщо єдиний канал — Telegram. Відсутність сайту, юридичної адреси та коду ЄДРПОУ — привід зупинитися.
4. Розрізняйте «трейдера» і ліцензовану компанію. Індивідуального статусу «ліцензований трейдер» в Україні немає.
5. Пам’ятайте про базове правило: гарантована висока дохідність без ризику не існує. Це головна ознака шахрайства.

Що робити постраждалим

Якщо ви вже передали кошти Анні Коваленко чи структурі «Коваленко Про Інвест» — або маєте інформацію про їхню діяльність:

• Зверніться до Національної поліції України із заявою. Саме поліція, а не НКЦПФР, розслідує кримінальні провадження за фактами шахрайства (ст. 190 Кримінального кодексу України).
• Повідомте НКЦПФР на офіційну електронну адресу ([email protected]) — це допомагає регулятору фіксувати масштаб і оновлювати попередження.
• Зберігайте докази: листування, скріншоти, реквізити переказів, «документи», які вам показували. Вони знадобляться слідству.

Підсумок

Попередження НКЦПФР щодо Анни Коваленко та «КУА «Коваленко Про Інвест» — реальне й підтверджене першоджерелом. Ключове, що показує перевірка: структура експлуатує захищену абревіатуру «КУА», не маючи ані ліцензії, ані сліду в реєстрі компаній з управління активами. Для потенційного інвестора це означає повну відсутність юридичного захисту — а сама історія є ще одним нагадуванням, що кілька хвилин перевірки реєстру коштують дешевше, ніж втрачені заощадження.

Джерела

• Офіційне попередження НКЦПФР, 07.08.2026 — nssmc.gov.ua
• «Фінансовий клуб», 07.08.2026 — finclub.net
• Попередження НКЦПФР про Comfortrade, Broox, Aura Capital Invest, 06.08.2026 — nssmc.gov.ua
• Реєстр компаній з управління активами та ліцензійні умови — nssmc.gov.ua
• Дані відкритих реєстрів юросіб (ЄДР / агрегатори)

Матеріал має інформаційний характер і не є юридичною консультацією.